בנקו דה פורטוגל מבקשת מהממשלה תוספת כוח כדי לעצור עודפים בנקאיים באשראי
הבנק של פורטוגל רוצה שהממשלה והפרלמנט, הגופים שיכולים לחוקק חוק בפורטוגל, יתנו לו יותר כוח בכל הנוגע למתן פקודות לבנקים מסחריים. נכון לעכשיו, הרשות הבנקאית יכולה לתת המלצות, אבל הציות לא מחייב, ואת זה מתכוון אלווארו סנטוס פריירה, הנגיד, לשנות. אחת המטרות היא לקבל את החופש לתת פקודות המונעות צבירת סיכון מופרז באשראי שניתן, במיוחד בהלוואות לצעירים, כפי שנחשב לקרות כיום.
"הגיע הזמן שהכללים המקרו-פרודנציאליים יהיו מחייבים", הכריז סנטוס פריירה במסיבת העיתונאים ביום רביעי הקרוב, 27 במאי, במטה הבנק של פורטוגל בליסבון, לרגל הצגת דוח היציבות הפיננסית, המצביע על תיקון אפשרי במחירי הנכסים כסיכון העיקרי ליציבות בפורטוגל, הן עבור בנקים מסחריים והן עבור משפחות.
לבנק של פורטוגל יש כללים מקרו-פרודנציאליים (החלים על המגזר) כדי לנסות לבלום את סיכון האשראי שניתן, אך ערבות המדינה הניתנת למימון עד 35 שנים מאפשרת לעקוף את הכלול בהמלצות. והנגיד רואה בעיות באשראי נדל"ן ובאשראי צרכני.
הנגיד מאשר גבולות אשראי נוספים
המפקח אישר כי הוא דן עם המגזר והממשלה בשינויים בהמלצה המקרו-פרודנציאלית המגבילה את האשראי, הורדת שיעור המאמץ המרבי המותר מ-50% ל-45%, שינוי הפדיון המקסימלי וצמצום החריגים המותרים, כפי שכבר אישרה PÚBLICO, מה שעלול להפחית את היקף ההלוואות שניתנו על ידי הבנקים המסחריים.
במקרה של בגרות, הממוצע המקסימלי המותר הוא 30 שנה, אך לא עומד בו, בעיקר בגלל שהזיכויים לצעירים גבוהים יותר ובעלי ממוצע של 38 שנים. הממוצע הכללי הזה יסתיים במודל שלנו שידון על ידי הבנק המרכזי. יתרה מכך, כיום ישנן פדיונות מרבית בהתאם לגיל, ורק צעירים עד גיל 30 יכולים לקבל אשראי לתקופה של 40 שנה. — ועל הפרק לאפשר בגרות מקסימלית זו של 40 שנה לצעירים עד גיל 35 (במקום 30), ומעל גיל זה הם יכולים ללוות רק ל-35 שנים.
יתרה מכך, במסיבת העיתונאים הודיע סנטוס פריירה כי ברצונו לשנות כללים נוספים הנוגעים לצעירים: "אנו מוכנים לשקול שינויים אפשריים בהמלצות למימון בתים לצעירים", אמר, מבלי ליישם זאת. כשנשאל על ידי עיתונאים, לא נאמר דבר.
לצד צעדי פיקוח אלו ישנם צעדים פוליטיים: הערבות הציבורית היא צעד שעליו החליטה הממשלה, אשר מסתיים בסוף השנה הנוכחית, הבנקים המסחריים מברכים על המשך דרכו מעבר לשנת 2026, אך הבנק של פורטוגל העלה ספקות לגבי המשך צעד זה והשפעותיו. עם זאת, סנטוס פריירה סירב להתייחס לשאלה האם הוא מאמין שהערבות וצבירת הסיכונים הללו יימשכו אם זה יקרה. "אני לא עובד עבור הממשלה, אני מהבנק המרכזי", תשובה.
סיכון גדול יותר עם אחריות
המפקח יודע שלא בהכרח יש למלא באופן מחייב את ההמלצות שהוא נותן. למרות שהם נוטים לעקוב אחר המגזר, הם לא אוטומטיים, וגם לא 100%, במיוחד עם קרדיטים לאנשים צעירים יותר, כך שאין כבוד לכלל, הודה סנטוס פריירה.
אשראי לרכישת דירה שניתן במסגרת ערבות זו (המאפשר מימון של 100% ללא צורך במקדמה) "מציג פרופיל סיכון גבוה יותר", לפי הדוח, ראשית כאשר שיעור המאמץ (תשואה ביחס לתשלומים) גבוה יותר מאשר אשראים שאין להם ערבות, ההלוואות קרובות הרבה יותר לערך הבתים ופדיון ההלוואה ארוך יותר.
במסיבת העיתונאים הודתה סגנית הנגידה, קלרה ראפוסו, כי המתיחות במזרח התיכון עלולה להכביד על הלקוחות הללו באשראי, וכי בגלל שהם לא הפקידו הם נחלשים יותר. "תרחיש של עליית ריבית עשוי להביא לעלייה מסוימת במחדלים וסיכונים ליציבות", אמר, ועדיין ציין שיש פיקדונות וחסכונות גבוהים, שיש פחות אשראי בריבית משתנים ושיש חלק מהאשראי מובטח.
תיקון מחירי הדירות הוא הסיכון הלאומי העיקרי
"ברמה הלאומית, הסיכון הפנימי העיקרי הוא תיקון אפשרי של מחירי שוק הנדל"ן. הנדל"ן והאשראי הצרכני ממשיכים לצמוח בשיעורים גבוהים מאוד. בין 2015 ל-2024 הייתה לנו הצמיחה הגבוהה ביותר במחירים בגוש האירו וב-2025 אותו דבר, הם עלו אפילו יותר", הכריז אלווארו סנטוס פריירה. וככל שהם עולים יותר, כך מתעצם הסיכון לתיקון המחירים.
בנוגע לנושא זה, הנגיד אף רואה "כמה חדשות מעודדות", כמו הגדלת הרישוי והבתים המוסמכים מראש, אבל הוא עדיין רואה "אילוצים רבים", כאשר השינויים אינם מספיקים כדי להכיל את עליית המחירים כאשר יש גם מכשולים כמו היעדר כוח אדם.
אבל המחירים עלולים לסבול, במיוחד בגלל שהמלחמה במזרח התיכון עלולה לגרום לבעיות בשווקים הפיננסיים, ואם יהיו תיקוני מחירים שם, הם עלולים להגיע גם לנדל"ן. "שוק הנדל"ן חשוף גם למשקיעים בינלאומיים, ואם יהיו תיקונים הם יענישו את ערך הביטחונות שנמצאים במאזני הבנקים ויגרמו למשפחות לדאוג יותר", ציינה קלרה רפוסו.